投资要点: 三中全会拉开10年改革大幕,市场决定性地位确定,一切能提高生产效率、提高资源配置效率的系统和应用都会更容易找到买单方。政策鼓励信息消费,计算机行业发展面临长期新机遇,看好行业长远发展;短期存在IPO放开,商业模式巨大改变等风险. 2014年我们看好下游行业受益改革红利,且存在互联网改造空间的如下领域:互联网金融,健康管理、大教育、交通信息化。并继续看好去IOE和信息安全板块,看好传统软件公司向平台型公司转型的机会,行业龙头及确定成长将有更高溢价。 报告摘要: 符合政策导向,互联网金融势不可挡。互联网金融推动普惠金融,优化资源配置效率。从事互联网金融业务或者助力传统金融企业触网的公司具有投资机会,推荐恒生电子、金证股份。 乘技术与政策东风,健康IT大有可为。在大数据与移动互联的技术趋势下,和鼓励健康服务业发展,医改深化的政策环境下,健康IT大有可为,移动医疗与医疗大数据助力应对老龄化、医疗资源浪费等挑战。推荐东软集团。 教育信息化面临爆发性增长机会。预计2013-2015年中国教育行业信息化投入每年将达到2000亿元,教育信息化出现爆发性增长机会。推荐立思辰。 城镇化建设融资渠道拓宽,利好大交通信息化。轨道交通审批权下放,城市建设的资金问题解决利好城市智能交通以及城市轨道信息化。推荐易华录、中海达。 去IOE、信息安全与传统软件公司平台化转型:推荐太极股份、广联达、捷成股份、用友软件